在美國(guó)場(chǎng)外衍生品市場(chǎng)中，4家大型銀行占據(jù)著絕對(duì)的主導(dǎo)地位（見圖5–1），市場(chǎng)占比約為90%，衍生品市場(chǎng)被稱為“G4”。衍生品市場(chǎng)這4家銀行分別是摩根大通、美銀美林、高盛和花旗。其中，衍生品市場(chǎng)摩根大通和花旗是傳統(tǒng)的商業(yè)銀行，美銀美林是2008年金融危機(jī)中美國(guó)銀行收購(gòu)美林證券而成立的，高盛則是危機(jī)中為了獲得政府救助由投資銀行轉(zhuǎn)為銀行控股公司的。因此，總體而言，美國(guó)場(chǎng)外衍生品市場(chǎng)的主導(dǎo)力量還是投資銀行和商業(yè)銀行，這與全球場(chǎng)外衍生品市場(chǎng)主要交易商“G14”[插圖]的構(gòu)成相同。

美國(guó)期貨市場(chǎng)處于全球領(lǐng)先地位，一直是其他國(guó)家建設(shè)期貨市場(chǎng)仿效和借鑒的對(duì)象。全球成交量排名前6位的期貨交易所中，美國(guó)獨(dú)占4席。在這其中，芝加哥商業(yè)交易所集團(tuán)和洲際交易所集團(tuán)處于兩強(qiáng)相爭(zhēng)的狀態(tài)，業(yè)界稱之為“B2”。芝加哥商業(yè)交易所集團(tuán)在利率、股票指數(shù)及農(nóng)產(chǎn)品期貨等領(lǐng)域具有絕對(duì)優(yōu)勢(shì)，衍生品市場(chǎng)洲際交易所在能源衍生品領(lǐng)域具有領(lǐng)先地位。2017年，衍生品市場(chǎng)按成交量統(tǒng)計(jì)，芝加哥商業(yè)交易所集團(tuán)、洲際交易所的期貨期權(quán)交易量分別為41億手和21億手[插圖]，衍生品市場(chǎng)分列全球第一、第三。